中国煤炭行业新常态研究

★经济管理★中国煤炭行业新常态研究张强l,2(1.中国矿业大学(北京)管理学院，北京市海淀区，100083;2.神华集团有限责任公司生产指挥中心，北京市东城区，100011)摘要中国经济进入由高速发展向中高速发展转变的新常态，也带动着煤炭行业进入新常态。通过分析近10年来宏观经济及煤炭行业的发展形势，总结提炼出煤炭行业的5个新常态，包括国民经济增速放缓及结构优化导致经济对煤炭的依赖度降低、火电增速下滑导致煤炭需求不足、煤炭供大于求转为买方市场、进口煤冲击国内市场、煤价大幅下跌导致煤企利润减少。关键词煤炭新常态供大于求买方市场中图分类号TD-9文献标识码!Research on new normal of China coal industryZhang Qiang',2(1. Management School, China Univerysity of Mining & Technology, Beijing, Haidian, Beijing 100083, China;2. Production Command Center, Shenhua Group Corporation Limited, Dongcheng, Beiing 10011, China)Abstract Chinese economy was from high- speed development entered the new normal ofmiddle- high speed development, and also drove the coal industry into the new normal. Accordingto analysis the development situation of macro economy and coal industry in the recent ten years,the author summarized and extracted five new normal of coal industry which including the nation-al economic slowly growth and structural optimization leads the economic relies less on coal, .thermal power growth declines that results insufficient of coal demand, oversupply of the coalchanges to a buyer's market, imported coal impacts domestic market and coal prices fells sharplyleads to profits of coal enterprises reduces.Key words coal mine new normal, oversupply, buyer's market“新常态”成为近年来的热门词汇，“新常态”国民经济增速放缓及结构优化导致经济对煤炭不仅在于“新”、还在于“常”。中国经济的新常态的依赖度降低可概括为“中高速、优结构、新动力、多挑战”。宏观经济的新常态也在影响着煤炭行业的发展。煤1.1 宏观经济增速由高速转为中高速炭行业已告别高速发展的“黄金十年”进人痛苦的中国经济新常态的首要特点就是宏观经济由高转型期，由供不应求转为供大于求，由卖方市场转速发展向中高速发展转变，中国经济迎来了换挡向买方市场，煤价持续下跌导致大部分煤炭企业亏期。2004- 2007年，中国国内生产总值(GDP)损。这一切都表明煤炭行业已走进一一个“新常态”。以10. 09%~14.16%的年增长速度高速增长，见本文通过综合分析影响煤炭行业发展的各种因图1.2007年以后中国经济增速放缓，但即使在.素，研究近10年来煤炭行业及相关行业的转变及2008年和2009年全融危机期间，也保持了9. 63%发展趋势，总结出我国煤炭行业未来几年将面临的和9.21%dYH中国煤化工3DP增速降至5个“新常态”。8%以下，. CN.MHG期。预计未来l1几年，中国经济将保持7%左右的增速。国民经济炭消费比重降低及GDP煤耗强度降低两个方面。增速放缓，其对能源总需求的增速也势必会随之1.3.1 煤炭消费比重不断降低放缓。国家近年来出台的各项能源规划和计划均提出16.00要逐年降低煤炭消费比重。2013 年1月公布的14.0014.16《能源发展“十二五”规划》提出，到2015年我国ξ 12.0012.6810.4510.00f 10.0911.31非化石能源消费比重提高到11.4%，煤炭消费比; 8.00*9.21.7.70重降低到65%左右。2014 年11月公布的《能源发台6.007.70 7.404.00-展战略行动计划(2014- -2020年)》明确，我国2.00-将坚持发展非化石能源与化石能源高效清洁利用并0举，逐步降低煤炭消费比重。到2020年，非化石能源消费比重达到15%，煤炭消费比重控制在时间62%以内。图12004-2014 年中国GDP增速近年来，我国煤炭消费比重呈现逐年下降趋1.2 经济结构优化，第三产业比重不断上升势，2011 年为68. 8%，2012 年为66. 6%，2013中国经济结构战略性调整初见成效，中国经济年为65.7%。预计2014年我国煤炭占一次能源的结构正在发生转折性变化，这是中国经济新常态的消费比重将下降至64.2%，2015 年我国煤炭消费第二个显著特征。比重将降至63%左右。煤炭消费比重目标预计将从中国历年GDP中第二、三产业的比重可以提前实现。看出，第三产业在GDP的占比逐年提高，见图2。1.3.2 GDP煤耗强度持续降低2013年，我国第三产业增加值占GDP比重达GDP煤耗强度是反映国民经济对煤炭依赖程46.1%，首次超过第二产业。2014 年前3季度，度的重要指标。谢和平等对2000- 2012年的GDP第三产业增速高出第二产业0.5个百分点，第三产煤耗强度进行了分析，见图3。2005 年以来中国业增加值比重达到46.7%，同比提高1.2个百分GDP煤耗强度呈逐年下降的趋势。按当年价格计点，高于第二产业2.5个百分点。算，万元GDP煤耗强度由2005年的1.47 t标准第二产业是主要的能源消耗产业，尤其是电煤降至2012年的1.12t标准煤。若按照2000年的力、钢铁、水泥、建材等相关行业。第二产业比重基价计算，则万元GDP煤耗强度由2000年的逐年下降，第三产业比重逐年上升，表明中国经济1.42 t标准煤降至2012年的0.68 t。发展将更多地依靠高新技术产业及现代服务业，对GDP煤耗强度的降低，正是我国经济结构优能源尤其是煤炭能源的消耗较小。化的结果。随着国民经济结构的继续优化及环保要求的提高，GDP煤耗强度仍将继续保持下降的60.00r口第二产业占比■ 第三产业占比50.00趋势。8 40.001.6心1.4书30.0011.220.001.010.00 t0.6+万元GDP煤耗(当年价)+万元GDP煤耗(2000年价)0L图22004- 2014年中国GDP中第二、第三产业占比1.3国民经济对煤炭的依赖度 降低中国煤化工随着国民经济增速放缓及高耗能产业的占比降YHCNMH乐耗强度低，中国经济发展对煤炭的依赖度降低，体现在煤2中国煤炭第41卷第2期2015年2月2火电增速明显放缓，煤炭季节性采购高峰不再随着宏观经济增速的逐步放缓，发电量低位增长将成为新常态。而作为主要耗煤行业的火力发电2.1 发电量增速放缓，火电占比下降量已经出现了负增长，火电对煤炭的需求增速将明受宏观经济增速放缓影响，全国发电量增速放显减少。缓。2004-2014年11月的发电量统计数据见图4,84.0r可以看出，2004- 2011年间，除2008年和200982.0.81.982..83.081.3& 80.081.5年经济危机期间发电量增速降至6. 5%和6. 3%，出78.079.8 80.3 79278.6 78.35其他年份发电量增速均在12%~15. 3%的高速增口76.0-76.574.0-长区间。2012 年开始，发电量增速快速下滑至6.5%，与2008年经济危机期间的增速一致。2014年前11月，发电量增速已降至3.9%，是近年最.时低水平。一发电量- " 火力发电量-发电量增速 ---火电增速图52004- 2014年火电在总发电量的占比60000-:!8.02.2传统“迎峰度夏”、“迎峰度冬”的煤炭采购e 50000-[ 14.0i 4000012.0旺季逐步消失10.0≥8.0学煤炭“黄金十年”期间，每年的煤炭采购呈现e 2000出两个季节性、时段性高峰。一个高峰期的煤炭采区0000购是为了保证夏季用电，一个高峰期的煤炭采购是为了保证冬季用电，通常叫作“迎峰度夏”和“迎时间峰度冬”。但是自2013年以来，中国煤炭市场的这个时图42004-2014年11月发电量及同比增幅火电年增速下降更为明显。2004-2011 年，段性特征在逐步消失。2013-2014年环渤海七港的锚地船舶数及货船比见图6，可以看出，2013年除2008年和2009年火电增速降至2.5%和6.9%6-8月，2014年1-3月，2014年6-8月，2014外，其余年份火电增速均在11. 7%~15.7%的高年12月-2015年元旦，在这些原本该出现用煤高速增长区间。但2012年起，火电增速一路下滑。峰的季节锚地船舶数量却达到了低谷。从环渤海七2014年前11月火电增速已降至-0.3%，首次出港的货船比也可以看出，在上述几个时段，货船比现负增长。2014年7月起，火电已连续5个月月达到峰值，远远高于7-8的正常区间水平。而近度同比负增长。2014 年8月份本是传统的夏季用两年的煤炭价格也均是从5月份起开始直线下跌，电高峰，但火电发电量同比却减少了11. 3%。直至夏季用煤高峰结束。2004一2014 年火电在总发电量的占比见图5。探本溯源，“迎峰度夏”和“迎峰度冬”是短可见，火电的增速的快速下滑导致火电在总发电量缺经济的反映，而它们的消失也正是过剩经济的反中的占比明显下降。2014 年前11月火电占比为映。煤炭供大于求的格局将长期存在，因此今后中76.5%，较2004年下降了5个百分点。国煤炭市场很难再出现季节性的高峰。60喘400400锚地船舶-一 货 船比50整30040 ,3o葵器20020果100中国煤化工THCNMHG图62013-2014年北方七港锚地船舶及货船比中国煤炭行业新常态研究134进口煤大量涌入，加剧国内煤炭供需失衡中国，冲击国内煤炭市场。近年来，进口煤借成本优势大量涌人中国，冲5煤价持续下跌， 煤企盈利空间很小击国内煤炭市场。2004- 2014年煤炭净进口量见5. 1煤炭供大于求导致煤价持续下跌图8。2013 年的进口煤总量达到32703万t，首次2011- 2014年环渤海煤炭价格指数见图9。最超过3亿t。而煤炭的净进口量也由2004年的能够直观反映北方港口煤炭价格的环渤海煤炭价格6805万t增加值2013年的31951万t。指数在2011年11月初达到最高点853元/t后开始2014年10月15日起，中国取消无烟煤、炼持续下跌，2014 年8月27日达到最低值478元/t。焦煤、炼焦煤以外的其他烟煤、其他煤、煤球等燃虽然在2012年、2013 年、2014年底煤价均出现-料的零进口暂定税率，分别恢复实施3%、3%、定的反弹，但这主要是由于煤企为了在下一年的煤6%、5%、5%的最惠国税率。2014 年8月份，国电合同谈判中掌握主动权而上调煤价。在2013年、家发改委部署2014年进口煤全年减量5000万t的2014年元旦过后，煤电谈判进入白热化阶段，电计划。恢复关税及减量计划有效遏制了进口煤的快企以高库存为筹码，减少港口拉煤船，最终的结果速增长，2014年下半年开始进口煤量同比有所减是煤价开始大幅下滑，以煤企的失败而告终。在煤少，但2014年全年的进口煤量预计仍将超过2.8炭供大于求的严峻形势下，几大煤企能够在-定时期内联合提高煤价，但市场供需是决定价格的根本35000因素，煤企没有能力改变煤价的整体走势。300005 2500090085020000! 15000+ 800日10000R 750进5000-& 7000650500T定600-10000$ 550500时间图82004- 2014年煤炭净进口量澳大利亚是中国进口煤炭最多的国家。2014年1-11月，中国从澳洲进口煤炭8527万t，占中图92011-2014年环渤海煤炭价格指数国进口煤炭总量的41.5%。而出口到中国的澳洲5.2 煤企大面积亏损，利润空间很小煤，占澳洲煤出口总量的25%左右。随着中国与2014年1-11月全国规模以上工业企业利润澳大利亚自贸协定的谈判进程，初步谈判表明两年同比增长5.3%，在41个工业大类行业中，有8后澳大利亚进口煤炭关税将降为0。个行业下降，其中煤炭开采和洗选业利润同比降幅因此，进口煤虽然由于关税和政策因素短期内最大，达到了-44.4%。据中国煤炭工业协会统有所减少，但从长期看，进口煤仍将继续大量涌人计，2014年70%的煤炭企业亏损。表2中国神华、 中煤能源2014年前三季度经营情况企业营业收入/百万元营业利润/百万元煤炭产量/Mt煤炭销量/Mt国内煤炭售价/元.广1-9月190442百万元46893百万元234. 0 Mt341. 3 Mt348. 5元/t中国神华同比增减-1. 2%-6. 8%一10.0%52079百万元1353百万元89.2 Mt115. 0 Mt356. 0元/t中煤能源-12. 6%0. 4%-12. 1%煤炭行业两巨头神华和中煤2014年的利润也经营情况I中国煤化工度两公司的利有所下滑。中国神华、中煤能源2014年三季度季润分别下阳YHCNMHG(下转第29页)中国煤炭行业新常态研究5境评价[J] .中国煤炭，2010 (4)sites by the filamentous green algae [J] . Jourmal of[13] Zhang Wei, Li Hulin, An Xuebing. Ecological Civi-Geochemnical Exploration, 2014 (9)lization Construction is the Fundamental Way to De-[16] 李保玉，尹建平，何绪文，胡维淳。平朔矿区生态velop Low-carbon Economy [J] . Energy Procedia,文明建设的实践与思考[J]。中国煤炭，20132011 (5[14] Zhang Lei, ZhangDayong. Relationship between Ec-ological Civilization and Balanced Population Devel-作者简介:宁芳(1981-), 女,江苏沛县人，博土,opment in China [J] . Energy Procedia, 2011 (5)中国矿业大学副教授,主要研究方向:工业设计,资源开[15]E.N. Bakatula, E M. Cukrowska, I M. Weiersbye,发规划与设计。.L. Mihaly-Cozmuta, A. Peter, H. Tutu. Biosorptionof trace elements from aqueous systems in gold mining(责任编辑张大鹛)(上接第15页)虽然中国神华的营业利润降幅仅参考文献:有10. 35%，但是按照煤炭销量和价格计算，其煤[1]谢和平，刘虹，吴刚等。中国经济与煤炭的相关依炭板块的营业收入降幅达到16. 1%。赖性分析[J] .基石，2014 (2)[2]冯雨， 李学刚，丁文芬，煤炭进口对沿海地区煤炭6小结市场的影响[J] .中国煤炭，2011 (7本文通过对近年来宏观经济环境、煤炭行业、[3]吴道荣， 煤炭经济形势“十五”回顾与“十一五”煤炭相关行业的发展等进行了研究分析，总结了近展望[J].中国煤炭，2005 (12)年来煤炭行业发展面临的5个“新常态”。这些[4]中国统计年鉴2014[M].北京:中国统计出版社,2014“新常态”主要包括宏观经济增速放缓及结构优化导致经济对煤炭的依赖度下降、火电增速放缓导致[5]潘伟尔 .2004年煤炭经济运行评析[J] .中国煤炭，2005 (3)煤炭需求不足、煤炭供需失衡转为买方市场、进口煤大量涌人冲击国内市场、煤价下跌导致煤企利润作者简介:张强(1984-), 男,中级经济师，就职于大幅减少。神华集团生产指挥中心，中国矿业大学(北京)博士研究煤炭行业的“黄金十年”已经过去，在新常态生在读，从事煤炭纵向一体化运营管理、市场研究、战略下，煤炭企业必须转变原有的发展理念和营销理研究等工作。念，主动适应市场，才有可能寻找新的市场和经济增长点，才能在激烈的市场竞争中立于不败之地。[8]姚龙景，基于Shapley值的供应商管理用户库存收(上接第23页)益分配模式研究[D] .山东大学，2010[3] 崔龙鹏，丰年，张传乐，淮南矿产资源态势与可持.[10]赵艳，基于合作博弈论的我国家电企业营销渠道研续发展战略思考[J] .中国煤炭，2001 (10)究[D].黑龙江大学，2009 .[4] 李道平。论公共政策过程中的利益冲突[J] .市政[11]刘卫.基于博弈论的虛拟共同配送系统信任机制研建设，2008 (12)究[D] .北京工商大学，2008[5]刘岩.校企合作创新网络的结构模式和运行机制研究[D].河南农业大学，2011作者简介:吕波(1973-). 男,山西省阳泉市平定县:[6]张伟.汽车行业供应链博弈关系及收益分配模型研人，山西博韬投资有限公司董事长，工商管理硕士,博士究[D]. 长安大学，2006研究生在读中国煤化工i。[7]谭莉莉。高新技术中小企业合作创新与融资问题研MYHCNMHG究[D].重庆大学，2004(责任编辑张大鹏)煤矿企业生态文明建设评价分析及应用2